FIN 46 - FIN 46
FIN 46, Consolidação de Entidades de Interesse Variável , foi uma interpretação do Estados Unidos Princípios Contábeis Geralmente Aceitos publicados por os EUA Financial Accounting Standards Board (FASB), que tornou mais difícil para remover os ativos e passivos do balanço de uma empresa, se a empresa manteve uma exposição económica aos ativos e passivos. Uma das principais razões FIN 46 foi emitida como uma interpretação em vez de uma norma contabilística era emitir o padrão em um período relativamente curto de tempo, em resposta ao escândalo da Enron .
origens
FIN 46 foi uma interpretação do ARB 51, um princípio contábil emitido em agosto 1959 que define as situações em demonstrações financeiras consolidadas devem ser preparadas. Sempre que uma empresa tem uma participação financeira controladora em outra entidade deve consolidar os ativos e passivos da outra entidade - ou seja, ele deve adicionar os ativos e passivos da outra entidade para o seu próprio, o cancelamento de quaisquer interesses entre as empresas. A abordagem tradicional ARB 51 assumido que a equidade - estoque geralmente comuns - receberia o interesse económico residual gerado por um negócio, razão pela qual ARB 51 concentra-se em interesses de voto maioria baseados em ações. O critério tradicional para um controle financeiro sob ARB 51 é um capital votante. Nos anos 1980 e 1990, tornou-se comum para as empresas a controlar ativos em determinados negócios sem manter capital votante nessas empresas. Este foi mais frequentemente feito com securitizações em vez de empresas de responsabilidade limitada tradicionais, porque as ações ordinárias da securitização ou outros interesses de voto poderia ser pago definido, quantidades limitadas e todos os outros fluxos de caixa poderia ser direcionado para outros títulos da. Até FIN 46 foi implementado, este permitiu que as empresas para evitar a consolidação, o que lhes permitiu manter os passivos e perdas de suas controladas sociedades de propósito específico fora de suas demonstrações financeiras. Nesses casos, a consolidação baseada na equidade não servem o propósito de comunicação eficaz, pois não reflete a verdadeira natureza das relações entre entidades.
VIEs e desconsolidação
FIN 46 fechou esta lacuna através da definição de testes para identificar um interesse financeiro controlando além dos direitos formais de propriedade equidade e de voto. Isto é importante nos casos em que o patrimônio jurídico é insignificante ou pelo menos um pouco irrelevante do ponto de vista de risco / recompensa. As novas regras enfatizam a substância das relações entre as entidades, em vez de enfatizar a forma de relações entre entidades (tais como capital votante), que podem ser mais facilmente manipulados.
Sob FIN 46, o primeiro passo é determinar se uma empresa tem uma participação variável em outra entidade. Em termos gerais, uma participação variável é um interesse em uma entidade que aumenta e diminui em valor (ou seja, é variável) de acordo com aumentos e diminuições nos fluxos de caixa esperados de ativos e passivos da entidade. Uma vez que uma participação variável é estabelecida, o segundo passo é determinar quem é o principal beneficiário da entidade de participação variável (ou "VIE"). O principal beneficiário é a entidade, se houver, que detém a maioria dos riscos e benefícios associados com a VIE. Uma vez que um beneficiário primário é identificado, é considerada como tendo um interesse financeiro controladora na VIE e deve consolidar a VIE em suas demonstrações financeiras, se possui ou não um interesse votação por maioria.
Quando FASB começou a trabalhar na FIN 46, concentrou-se em sociedades de propósito específico , como as entidades Enron utilizados. FASB, em seguida, reconheceu que os princípios da FIN 46 deve aplicar-se a todas as entidades onde existe uma participação variável, de modo a interpretação final foi mais ampla do que o objetivo original. Além disso, em uma operação de titularização, se uma das partes vender activos a um VIE mantém um envolvimento contínuo com esses ativos (por exemplo, como uma contraparte do swap à VIE com relação ao fluxo de caixa de ativos), em seguida, Financial Accounting Standard 140 ( FAS 140 ), que trata de-reconhecimento de ativos mediante transferência para uma entidade de propósito especial, também será relevante.
Substituição
FIN 46 foi revisto pela FIN 46R em dezembro de 2003 que, entre outras coisas, definidos mais detalhadamente o cálculo dos riscos económicos de uma entidade e recompensas, que partido deve consolidar uma entidade de participação variável, e quando uma consolidação ou desconsolidação deve ser reconsiderada. FIN 46R foi então substituído por um novo padrão de contabilidade, Declaração FASB 167, em junho de 2009, no rescaldo da crise financeira de 2007-08 .