JPMorgan Chase - JPMorgan Chase

JPMorgan Chase & Co.
Modelo Público
É EM US46625H1005
Indústria Serviços financeiros
Predecessores JP Morgan & Co.
Chase National Bank
Chemical Bank
The Manhattan Company
Fundado 1 ° de dezembro de 2000 ; 20 anos atras ( 01/12/2000 )
Fundadores John Pierpont Morgan
(JP Morgan & Co.)
John Thompson
(Chase National Bank)
Balthazar P. Melick
(Chemical Bank)
Aaron Burr
(The Manhattan Company)
Quartel general ,
nós
Área servida
No mundo todo
Pessoas chave
Jamie Dimon
( Presidente e CEO )
Daniel E. Pinto
( Co-Presidente e COO )
Gordon A. Smith
( Co-Presidente e COO )
Produtos Gestão de ativos , bancos , commodities , cartões de crédito , negociação de ações , seguros , gestão de investimentos , empréstimos hipotecários , fundos mútuos , capital privado , gestão de risco , gestão de patrimônio , etc ...
Receita Aumentar US $ 119,54 bilhões (2020)
Diminuir US $ 35,40 bilhões (2020)
Diminuir US $ 29,13 bilhões (2020)
AUM Aumentar US $ 2,99 trilhões (2020)
Total de ativos Aumentar US $ 3,68 trilhões (2021)
Equidade total Aumentar US $ 279,35 bilhões (2020)
Número de empregados
Diminuir 255.351 (2020)
Divisões Gestão de Ativos e Patrimônio, Banco de Consumidor e Comunitário, Banco Comercial, Banco Corporativo e de Investimento
Subsidiárias Chase Bank
J.P. Morgan & Co.
One Equity Partners
Razão de capital Camada 1 15,8% (D31, 2020)
Local na rede Internet jpmorganchase.com
Notas de rodapé / referências

JPMorgan Chase & Co. é um banco de investimento multinacional americano e uma holding de serviços financeiros com sede na cidade de Nova York . JPMorgan Chase é uma empresa incorporada em Delaware . Em 30 de junho de 2021, o JPMorgan Chase é o maior banco dos Estados Unidos e o quinto maior banco do mundo em termos de ativos totais, com ativos totais de US $ 3,684 trilhões .

Como um banco " Bulge Bracket ", é um importante fornecedor de vários serviços bancários de investimento e financeiros. Em 2021, é o maior credor para a indústria de combustíveis fósseis do mundo. É um dos quatro grandes bancos da América , junto com o Bank of America , Citigroup e Wells Fargo . O JPMorgan Chase é considerado um banco universal e um banco custodiante . A marca JP Morgan é usada pelas divisões de banco de investimento , gestão de ativos , banco privado , gestão de patrimônio privado e serviços de tesouraria . A atividade fiduciária dentro da banca privada e da gestão de fortunas privadas é realizada sob a égide do JPMorgan Chase Bank, NA - o verdadeiro fiduciário . A marca Chase é usada para serviços de cartão de crédito nos Estados Unidos e Canadá, atividades de banco de varejo do banco nos Estados Unidos e banco comercial . O banco comercial e de varejo e a sede corporativa do banco estão atualmente localizados na 383 Madison Avenue em Midtown Manhattan , Nova York , já que o prédio da sede anterior, do outro lado da rua, 270 Park Avenue , foi demolido e uma nova sede maior está sendo construída no mesmo site. É considerado um banco sistemicamente importante pelo Conselho de Estabilidade Financeira .

A empresa atual era originalmente conhecida como Chemical Bank, que adquiriu o Chase Manhattan e assumiu o nome dessa empresa. A atual empresa foi formada em 2000, quando a Chase Manhattan Corporation se fundiu com a JP Morgan & Co.

História

O logotipo do JPMorgan Chase antes da mudança de marca de 2008
Em junho de 2008, o logotipo do JPMorgan usado para as unidades de Investment Banking, Asset Management e Treasury & Securities Services.

O JPMorgan Chase, em sua estrutura atual, é o resultado da combinação de várias grandes empresas bancárias dos Estados Unidos desde 1996, incluindo o Chase Manhattan Bank , o JP Morgan & Co. , o Bank One , o Bear Stearns e o Washington Mutual . Voltando ainda mais, seus antecessores incluem grandes empresas bancárias, entre as quais o Chemical Bank , Manufacturers Hanover , First Chicago Bank , Banco Nacional de Detroit , Texas Commerce Bank , Providian Financial e Great Western Bank . A instituição antecessora mais antiga da empresa, o Bank of the Manhattan Company , era a terceira corporação bancária mais antiga dos Estados Unidos e o 31º banco mais antigo do mundo, tendo sido fundado em 1º de setembro de 1799 por Aaron Burr .


O logotipo usado por Chase após a fusão com o Manhattan Bank em 1954

O Chase Manhattan Bank foi formado após a compra em 1955 do Chase National Bank (estabelecido em 1877) pelo Bank of the Manhattan Company (estabelecido em 1799), a instituição predecessora mais antiga da empresa. O Bank of the Manhattan Company foi criação de Aaron Burr , que transformou a The Manhattan Company de um transportador de água em um banco.

De acordo com a página 115 de An Empire of Wealth de John Steele Gordon , a origem desta vertente da história de JPMorgan Chase é a seguinte:

Na virada do século XIX, a obtenção de uma licença bancária exigia uma lei do legislativo estadual . Isso, é claro, injetou um poderoso elemento de política no processo e gerou o que hoje seria chamado de corrupção, mas depois foi considerado um negócio normal. O inimigo político de Hamilton - e eventual assassino - Aaron Burr foi capaz de criar um banco introduzindo uma cláusula no contrato de uma empresa, chamada Manhattan Company, para fornecer água potável à cidade de Nova York . A cláusula de aparência inócua permitia à empresa investir o capital excedente em qualquer empresa legal. Seis meses após a criação da empresa, e muito antes de colocar uma única seção de encanamento, a empresa abriu um banco, o Bank of the Manhattan Company. Ainda existente, é hoje o JPMorgan Chase, o maior banco dos Estados Unidos.

Liderado por David Rockefeller durante as décadas de 1970 e 1980, o Chase Manhattan emergiu como uma das maiores e mais prestigiadas empresas bancárias, com posições de liderança em empréstimos sindicalizados , tesouraria e serviços de valores mobiliários, cartões de crédito , hipotecas e serviços financeiros de varejo. Enfraquecido pelo colapso imobiliário no início dos anos 1990, foi adquirido pelo Chemical Bank em 1996, mantendo o nome Chase. Antes de sua fusão com o JP Morgan & Co., o novo Chase expandiu os grupos de gestão de investimentos e ativos por meio de duas aquisições. Em 1999, adquiriu a Hambrecht & Quist, com sede em San Francisco, por US $ 1,35 bilhão. Em abril de 2000, a Robert Fleming & Co. , com sede no Reino Unido, foi comprada pelo novo Chase Manhattan Bank por US $ 7,7 bilhões.

Chemical Banking Corporation

A New York Chemical Manufacturing Company foi fundada em 1823 como fabricante de vários produtos químicos. Em 1824, a empresa alterou seu estatuto para realizar atividades bancárias e criou o Chemical Bank of New York . Depois de 1851, o banco foi separado de sua controladora e cresceu organicamente por meio de uma série de fusões, principalmente com Corn Exchange Bank em 1954, Texas Commerce Bank (um grande banco no Texas) em 1986, e Manufacturer's Hanover Trust Company em 1991 ( a primeira grande fusão de bancos "entre iguais"). Na década de 1980 e no início da década de 1990, o Chemical emergiu como um dos líderes no financiamento de transações de compra alavancada . Em 1984, o Chemical lançou o Chemical Venture Partners para investir em transações de capital privado ao lado de vários patrocinadores financeiros . No final da década de 1980, o Chemical desenvolveu sua reputação de financiar aquisições, construindo um negócio financeiro alavancado sindicado e negócios de consultoria relacionados sob os auspícios do banqueiro de investimento pioneiro, Jimmy Lee . Em muitos pontos ao longo da história, o Chemical Bank foi o maior banco dos Estados Unidos (em termos de ativos ou participação no mercado de depósitos ).

Em 1996, o Chemical Bank adquiriu o Chase Manhattan. Embora Chemical fosse o sobrevivente nominal, ele recebeu o nome Chase, mais conhecido. Até hoje, o JPMorgan Chase mantém o histórico de preços das ações pré-1996 da Chemical, bem como a antiga sede da Chemical na 270 Park Avenue (o prédio atual foi demolido e uma sede de substituição maior está sendo construída no mesmo local).

JP Morgan & Company

O logotipo do JP Morgan & Co. antes de sua fusão com o Chase Manhattan Bank em 2000
Influência do JP Morgan em grandes corporações, 1914
A sede do JP Morgan na cidade de Nova York após a explosão de uma bomba em 16 de setembro de 1920, que matou 38 pessoas e deixou mais de 400 feridos

The House of Morgan nasceu da sociedade da Drexel, Morgan & Co. , que em 1895 foi rebatizada de JP Morgan & Co. (ver também: J. Pierpont Morgan ). JP Morgan & Co. financiou a formação da United States Steel Corporation , que assumiu os negócios de Andrew Carnegie e outros e foi a primeira corporação de bilhões de dólares do mundo. Em 1895, JP Morgan & Co. forneceu ao governo dos Estados Unidos US $ 62 milhões em ouro para lançar uma emissão de títulos e restaurar o superávit do tesouro de US $ 100 milhões. Em 1892, a empresa começou a financiar a ferrovia New York, New Haven e Hartford Railroad e conduziu-a por meio de uma série de aquisições que a tornaram o transportador ferroviário dominante na Nova Inglaterra .

Construído em 1914, o 23 Wall Street foi a sede do banco por décadas. Em 16 de setembro de 1920, uma bomba terrorista explodiu em frente ao banco , ferindo 400 e matando 38. Pouco antes de a bomba explodir, uma nota de advertência foi colocada em uma caixa de correio na esquina da Cedar Street com a Broadway . O caso nunca foi resolvido e foi desativado pelo FBI em 1940.

Em agosto de 1914, Henry P. Davison , um sócio do Morgan, fez um acordo com o Banco da Inglaterra para tornar o JP Morgan & Co. o subscritor monopolista de títulos de guerra para o Reino Unido e a França. O Banco da Inglaterra tornou-se um " agente fiscal " do JP Morgan & Co. e vice-versa. A empresa também investiu em fornecedores de equipamentos de guerra para a Grã-Bretanha e França. A empresa lucrou com as atividades de financiamento e compra dos dois governos europeus. Desde que o governo federal dos Estados Unidos se retirou dos assuntos mundiais sob sucessivas administrações republicanas isolacionistas na década de 1920, o JP Morgan & Co. continuou a desempenhar um papel importante nos assuntos globais, visto que a maioria dos países europeus ainda tinha dívidas de guerra.

Na década de 1930, o JP Morgan & Co. e todos os negócios bancários integrados nos Estados Unidos foram obrigados pelos dispositivos da Lei Glass – Steagall a separar seus bancos de investimento de suas operações bancárias comerciais . O JP Morgan & Co. optou por operar como banco comercial.

Em 1935, depois de ser impedido de participar do negócio de títulos por mais de um ano, os chefes do JP Morgan cindiram suas operações de banco de investimento. Liderado pelos sócios do JP Morgan, Henry S. Morgan (filho de Jack Morgan e neto de J. Pierpont Morgan ) e Harold Stanley , o Morgan Stanley foi fundado em 16 de setembro de 1935, com US $ 6,6 milhões em ações preferenciais sem direito a voto de sócios do JP Morgan. Para reforçar sua posição, em 1959, o JP Morgan se fundiu com a Guaranty Trust Company de Nova York para formar a Morgan Guaranty Trust Company. O banco continuaria operando como Morgan Guaranty Trust até a década de 1980, antes de migrar para o uso da marca JP Morgan. Em 1984, o grupo adquiriu a Purdue National Corporation of Lafayette , Indiana . Em 1988, a empresa voltou a operar exclusivamente como JP Morgan & Co.

Bank One Corporation

Logo do Bank One

Em 2004, o JPMorgan Chase se fundiu com o Bank One Corp. , com sede em Chicago , trazendo a bordo o atual presidente e CEO Jamie Dimon como presidente e COO. Ele sucedeu o ex-CEO William B. Harrison Jr. Dimon introduziu novas estratégias de corte de custos e substituiu ex-executivos do JPMorgan Chase em posições-chave por executivos do Bank One - muitos dos quais estavam com Dimon no Citigroup . Dimon se tornou CEO em dezembro de 2005 e presidente em dezembro de 2006.

O Bank One Corporation foi formado com a fusão, em 1998, do Banc One de Columbus, Ohio e do First Chicago NBD . Essa fusão foi considerada um fracasso até que Dimon assumiu e reformulou as práticas da nova empresa. Dimon efetuou mudanças para tornar o Bank One Corporation um parceiro viável para a fusão do JPMorgan Chase.

O logotipo do First Chicago Bank

A Bank One Corporation, anteriormente First Bancgroup de Ohio, foi fundada como uma empresa controladora do City National Bank de Columbus, Ohio, e de vários outros bancos nesse estado, todos os quais foram renomeados como "Bank One" quando a holding foi renomeada Banc One Corporação. Com o início do sistema bancário interestadual, eles se espalharam por outros estados, sempre renomeando os bancos adquiridos para "Banco Um". Após a fusão do First Chicago NBD , resultados financeiros adversos levaram à saída do CEO John B. McCoy , cujo pai e avô chefiaram o Banc One e seus predecessores. O JPMorgan Chase concluiu a aquisição do Bank One no terceiro trimestre de 2004.

Bear Stearns

Logotipo do Bear Stearns

No final de 2007, o Bear Stearns era o quinto maior banco de investimento dos Estados Unidos, mas sua capitalização de mercado havia se deteriorado na segunda metade do ano. Na sexta-feira, 14 de março de 2008, o Bear Stearns perdeu 47% de seu valor de mercado de ações quando surgiram rumores de que os clientes estavam retirando capital do banco. No fim de semana seguinte, descobriu-se que o Bear Stearns poderia se mostrar insolvente e, em 15 de março de 2008, o Federal Reserve arquitetou um acordo para evitar uma crise sistêmica mais ampla a partir do colapso do Bear Stearns.

Em 16 de março de 2008, após um fim de semana de intensas negociações entre JPMorgan, Bear e o governo federal, JPMorgan Chase anunciou seus planos de adquirir Bear Stearns em uma troca de ações no valor de $ 2,00 por ação ou $ 240 milhões pendentes de aprovação dos acionistas programada dentro de 90 dias. Nesse ínterim, o JPMorgan Chase concordou em garantir todas as negociações e fluxos de processos de negócios do Bear Stearns. Em 18 de março de 2008, o JPMorgan Chase anunciou formalmente a aquisição do Bear Stearns por US $ 236 milhões. O acordo de troca de ações foi assinado naquela noite.

Em 24 de março de 2008, depois que o descontentamento público com o baixo preço de aquisição ameaçou o fechamento do negócio, uma oferta revisada foi anunciada a aproximadamente US $ 10 por ação. De acordo com os termos revisados, o JPMorgan também adquiriu imediatamente uma participação de 39,5% no Bear Stearns usando ações recém-emitidas ao novo preço de oferta e obteve um compromisso do conselho, representando outros 10% do capital social, de que seus membros votariam a favor o novo acordo. Com compromissos suficientes para garantir o sucesso dos votos dos acionistas, a incorporação foi concluída em 30 de maio de 2008.

Washington Mutual

O logotipo do Washington Mutual antes de sua aquisição em 2008 pelo JPMorgan Chase

Em 25 de setembro de 2008, o JPMorgan Chase comprou a maioria das operações bancárias do Washington Mutual da concordata da Federal Deposit Insurance Corporation . Naquela noite, o Office of Thrift Supervision , no que foi de longe a maior falência bancária da história americana, confiscou o Washington Mutual Bank e o colocou em liquidação judicial. O FDIC vendeu os ativos do banco, obrigações de dívida garantidas e depósitos para o JPMorgan Chase & Co por US $ 1,836 bilhão, que reabriu o banco no dia seguinte. Como resultado da aquisição, os acionistas do Washington Mutual perderam todo o seu patrimônio .

O JPMorgan Chase levantou US $ 10 bilhões em uma venda de ações para cobrir baixas e perdas após assumir depósitos e filiais do Washington Mutual. Por meio da aquisição, o JPMorgan agora possui as contas anteriores da Providian Financial , uma emissora de cartão de crédito adquirida pela WaMu em 2005. A empresa anunciou planos para concluir o rebranding das filiais do Washington Mutual para Chase no final de 2009.

O presidente-executivo Alan H. Fishman recebeu um bônus de assinatura de US $ 7,5 milhões e uma indenização em dinheiro de US $ 11,6 milhões após ter sido CEO por 17 dias.

Liquidação de 2013

Em 19 de novembro de 2013, o Departamento de Justiça anunciou que o JPMorgan Chase concordou em pagar US $ 13 bilhões para encerrar as investigações sobre suas práticas comerciais relativas a títulos lastreados em hipotecas . Desse montante, US $ 9 bilhões foram penalidades e multas, e os US $ 4 bilhões restantes representaram alívio ao consumidor. Este foi o maior acordo corporativo até hoje. A conduta no Bear Stearns e no Washington Mutual antes de suas aquisições em 2008 foi responsável por grande parte dos supostos delitos. O acordo não acertou acusações criminais.

Outras aquisições recentes

Em 2006, o JPMorgan Chase comprou a Collegiate Funding Services , uma empresa do portfólio da empresa de private equity Lightyear Capital , por US $ 663 milhões. O CFS foi usado como base para o Chase Student Loans, anteriormente conhecido como Chase Education Finance.

Em abril de 2006, o JPMorgan Chase adquiriu a rede bancária de varejo e pequenas empresas do Bank of New York Mellon . A aquisição deu ao Chase acesso a 339 filiais adicionais em Nova York , Nova Jersey e Connecticut . Em 2008, o JPMorgan adquiriu a empresa de compensação de carbono do Reino Unido ClimateCare . Em novembro de 2009, o JPMorgan anunciou que iria adquirir o saldo do JPMorgan Cazenove, uma joint venture de consultoria e subscrição estabelecida em 2004 com o Cazenove Group . Em 2013, o JPMorgan adquiriu a Bloomspot, uma startup com sede em San Francisco. Logo após a aquisição, o serviço foi encerrado e o talento da Bloomspot não foi utilizado.

História de Aquisição

A seguir está uma ilustração das principais fusões e aquisições da empresa e seus predecessores históricos, embora esta não seja uma lista abrangente:

JPMorgan Chase & Co.
JPMorgan Chase
(fundido em 2000 )
Chase Manhattan Bank
(fundido em 1996 )
Chemical Bank
(fundido em 1991 )
Chemical Bank
(reorganizado em 1988 )

The Chemical Bank
of New York

(est. 1823 )

Citizens National Bank
(est. 1851, acq. 1920 )

Corn Exchange Bank
(est. 1852, acq. 1954 )

New York Trust Company
(acq. 1959 )

Texas Commerce Bank
(est. 1866, acq. 1986 )

Fabricantes Hanover
(fundido em 1961 )

Manufacturers
Trust Company

(est. 1905 )

Hanover Bank
(estabelecido em 1873 )

Chase Manhattan Bank
(fundido em 1955)

O "Banco" da
Manhattan Company

(fundado em 1799 )

Chase National Bank
da cidade de Nova York
(estabelecido em 1877 )

JP Morgan & Co.
(anteriormente Morgan Guaranty Trust)
(fundido em 1959 )

Guaranty Trust Company
de Nova York
(fundada em 1866 )

JP Morgan & Co.
("The House of Morgan")
(est. 1895 )

Bank One
(acq. 2004 )
Banc One Corp.
(fundido em 1968 )

City National Bank
& Trust Company

Farmers Saving
& Trust Company

First Chicago NBD
(fundido em 1995 )

First Chicago Corp.
(est. 1863 )

NBD Bancorp.
(Antigo
National Bank of Detroit )
(est. 1933 )

 

Louisiana's First
Commerce Corp.

Bear Stearns
(est. 1923;
acq. 2008
)

 

Washington Mutual
(acq. 2008 )
 

Washington Mutual
(fundada em 1889)

 

Great Western Bank
(acq. 1997)

 

HF Ahmanson & Co.
(acq. 1998)

 

Bank United of Texas
(acq. 2001)

 

Dime Bancorp, Inc.
(acq. 2002)

 

Providian Financial
(acq. 2005)

História recente

Em 2013, depois de se associar à Fundação Bill e Melinda Gates , GlaxoSmithKline e Children's Investment Fund , JP Morgan Chase, Under Jamie Dimon lançou um fundo de US $ 94 milhões com foco em "testes de tecnologia de saúde em estágio final". O "Fundo de Investimento em Saúde Global de US $ 94 milhões dará dinheiro para um estágio final de estudos de medicamentos, vacinas e dispositivos médicos que estão paralisados ​​nas empresas por causa de seu risco de falha relativamente alto e baixa demanda do consumidor. Exemplos de problemas que podem ser resolvidos por o fundo incluem malária , tuberculose , o VIH / SIDA , e materna e mortalidade infantil , de acordo com a Gates e JP Morgan levou-grupo"

Em outubro de 2014, o JPMorgan vendeu sua unidade de trader de commodities para a Mercuria por US $ 800 milhões, um quarto da avaliação inicial de US $ 3,5 bilhões, já que a transação excluiu alguns estoques de petróleo e metal e outros ativos.

Em março de 2016, o JPMorgan decidiu não financiar minas de carvão e usinas de carvão em países ricos.

Em dezembro de 2016, 14 ex-executivos da empresa de investimentos Wendel foram julgados por fraude fiscal, enquanto o JP Morgan Chase seria processado por cumplicidade. Jean-Bernard Lafonta foi condenado em dezembro de 2015 por divulgação de informações falsas e uso de informações privilegiadas, sendo multado em 1,5 milhões de euros.

Em março de 2017, Lawrence Obracanik, um ex-funcionário do JPMorgan Chase & Co, se declarou culpado de acusações criminais de ter roubado mais de US $ 5 milhões de seu empregador para pagar dívidas pessoais. Em junho de 2017, Matt Zames, agora ex-COO do banco, decidiu deixar a empresa. Em dezembro de 2017, o JP Morgan foi processado pelo governo nigeriano em US $ 875 milhões, que a Nigéria alega ter sido transferido pelo JP Morgan para um ex-ministro corrupto. A Nigéria acusou o JP Morgan de ser "grosseiramente negligente".

Em outubro de 2018, a Reuters informou que o JP Morgan "concordou em pagar US $ 5,3 milhões para resolver as acusações de violação dos Regulamentos de Controle de Ativos Cubanos , sanções iranianas e sanções contra Armas de Destruição em Massa 87 vezes, disse o Tesouro dos Estados Unidos".

Em fevereiro de 2019, o JP Morgan anunciou o lançamento do JPM Coin, um token digital que será usado para liquidar transações entre clientes de seu negócio de pagamentos de atacado. Seria a primeira criptomoeda emitida por um banco dos Estados Unidos.

Em setembro de 2020, a empresa admitiu que manipulou os mercados futuros de metais preciosos e títulos do governo em um período de oito anos. Fez um acordo com o Departamento de Justiça dos Estados Unidos , a Comissão de Valores Mobiliários dos Estados Unidos e a Commodity Futures Trading Commission por US $ 920 milhões. O JPMorgan não enfrentará acusações criminais, no entanto, fará um acordo de processo adiado por três anos.

Em 2021, o JP Morgan financiou a tentativa fracassada de criar uma Superliga Europeia no futebol europeu, que, se bem-sucedida, teria acabado com o meritocrático sistema europeu de futebol em pirâmide. O papel do JP Morgan na criação da Super League foi fundamental; o banco de investimento teria trabalhado nisso por vários anos. Depois de uma forte reação, os proprietários / gestão das equipes que propunham a criação da liga desistiram dela. Depois que a tentativa de acabar com a hierarquia do futebol europeu fracassou, o JP Morgan se desculpou por seu papel no esquema. O diretor do JP Morgan, Jamie Dimon, disse que a empresa "meio que perdeu" que os torcedores de futebol responderiam negativamente à Superliga.

Em setembro de 2021, o JPMorgan Chase entrou no mercado bancário de varejo do Reino Unido ao lançar uma conta corrente baseada em aplicativo sob a marca Chase . Esta é a primeira operação de banco de varejo da empresa fora dos Estados Unidos.

Dados financeiros

Dados financeiros em bilhões de dólares americanos:
Ano 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020
Receita 25,87 31,15 33,19 29,34 29,61 33,19 42,74 54,25 62,00 71,37 67,25 100,4 102,7 97,23 97,03 96,61 94,21 93,54 95,67 99,62 109,03 115,40 119,54
Resultado líquido 4.745 7.501 5,727 1.694 1.663 6,719 4,466 8,483 14,44 15,37 5,605 11,73 17,37 18,98 21,28 17,92 21,76 24,44 24,73 24,44 32,47 36,43 29,13
Ativos 626,9 667,0 715,3 693,6 758,8 770,9 1.157 1.199 1.352 1.562 2.175 2.032 2.118 2.266 2.359 2.416 2.573 2.352 2.491 2.534 2.623 2.687 3.386
Capital próprio 35,10 35,06 42,34 41,10 42,31 46,15 105,7 107,2 115,8 123,2 166,9 165,4 176,1 183,6 204,1 210,9 231,7 247,6 254,2 255,7 256,5 261,3 279,4
Capitalização 75,03 138,7 138,4 167,2 147,0 117,7 164,3 165,9 125,4 167,3 219,7 232,5 241,9 307,3 366,3 319,8 429,9 387,5
Número de funcionários (em milhares) 96,37 161,0 168,8 174,4 180,7 225,0 222,3 239,8 260,2 259,0 251,2 241,4 234,6 243,4 252,5 256,1 257,0 255,4

Observação. Para os anos de 1998, 1999 e 2000, os números são combinados para The Chase Manhattan Corporation e JPMorgan & Co. Incorporated como se uma fusão entre eles já tivesse acontecido.

O JPMorgan Chase era o maior banco no final de 2008 como banco individual (não incluindo subsidiárias). Em 2020, o JPMorgan Chase estava classificado em 17º no ranking Fortune 500 das maiores corporações dos Estados Unidos em receita total.

Relação salarial entre CEO e trabalhador

Pela primeira vez em 2018, uma nova regra da Securities and Exchange Commission exigida pela reforma financeira Dodd-Frank de 2010 exige que as empresas de capital aberto divulguem como seus CEOs são remunerados em comparação com seus funcionários. Em processos públicos, as empresas precisam divulgar suas " relações salariais ", ou seja, a remuneração do CEO dividida pela do funcionário mediano.

2017

De acordo com os arquivos da SEC, o JPMorgan Chase & Co. pagou ao seu CEO $ 28.320.175 em 2017. O trabalhador médio empregado pelo JPMorgan Chase & Co. recebeu $ 77.799 em 2017; marcando assim uma relação de remuneração entre CEO e trabalhador de 364 para 1. Em abril de 2018, a siderúrgica Nucor representou a média de relação de remuneração entre CEO e trabalhador dos arquivos da SEC com valores de 133 para 1. Bloomberg BusinessWeek em 2 de maio de 2013, descobriram que a relação entre o salário do CEO e o trabalhador típico aumentou de cerca de 20 para 1 na década de 1950 para 120 para 1 em 2000.

2018

A remuneração total de 2018 para Jamie Dimon , CEO, foi de $ 30.040.153, e a remuneração total do funcionário médio foi determinada em $ 78.923. A proporção de pagamento resultante foi estimada em 381: 1.

Estrutura

JP Morgan Chase & Co. possui 5 subsidiárias de bancos nos Estados Unidos:

Para fins de relatórios de gestão, as atividades do JP Morgan Chase são organizadas em um segmento corporativo / de capital privado e 4 segmentos de negócios:

  • Banco do consumidor e comunidade,
  • Banco corporativo e de investimento,
  • Banco comercial e
  • Gestão de ativos.

JPMorgan Europe, Ltd.

A empresa, anteriormente conhecida como Chase Manhattan International Limited, foi fundada em 18 de setembro de 1968.

Em agosto de 2008, o banco anunciou planos para construir uma nova sede europeia em Canary Wharf , Londres. Esses planos foram posteriormente suspensos em dezembro de 2010, quando o banco anunciou a compra de uma torre de escritórios existente nas proximidades, em 25 Bank Street, para ser usada como sede europeia de seu banco de investimento. A 25 Bank Street havia sido originalmente designada como sede europeia da Enron e, posteriormente, foi usada como sede da Lehman Brothers International (Europa) .

O escritório regional fica em Londres, com escritórios em Bournemouth , Glasgow e Edimburgo para gestão de ativos , banco privado e investimento.

Operações

No início de 2011, a empresa anunciou que, com o uso de supercomputadores , o tempo gasto para avaliar o risco foi bastante reduzido, de se chegar a uma conclusão em poucas horas para o que agora são minutos. A corporação bancária usa para este cálculo a tecnologia Field-Programmable Gate Array .

História

O Banco iniciou suas operações no Japão em 1924, na Austrália no final do século XIX e na Indonésia no início da década de 1920. Um escritório da Equitable Eastern Banking Corporation (um dos predecessores do JP Morgan) abriu uma agência na China em 1921 e o Chase National Bank foi estabelecido lá em 1923. O banco opera na Arábia Saudita e na Índia desde os anos 1930. O Chase Manhattan Bank abriu um escritório na Coreia do Sul em 1967. A presença da empresa na Grécia data de 1968. Um escritório do JPMorgan foi aberto em Taiwan em 1970, na Rússia ( União Soviética ) em 1973, e as operações nórdicas começaram no mesmo ano. As operações na Polônia começaram em 1995.

Pressão

O PAC do JP Morgan Chase e seus funcionários contribuíram com US $ 2,6 milhões para campanhas federais em 2014 e financiaram sua equipe de lobby com US $ 4,7 milhões nos primeiros três trimestres de 2014. As doações do JP Morgan têm se concentrado nos republicanos, com 62 por cento de suas doações indo para beneficiários do Partido Republicano em 2014. Ainda assim, 78 democratas da Câmara receberam dinheiro da campanha do PAC do JPMorgan no ciclo de 2014 a uma média de US $ 5.200 e um total de 38 democratas que votaram no projeto de lei de gastos de 2015 receberam dinheiro do PAC do JPMorgan em 2014. PAC do JP Morgan Chase fez doações máximas ao Comitê de Campanha do Congresso Democrata e aos PACs de liderança de Steny Hoyer e Jim Himes em 2014.

Controvérsias

Conflitos de interesse em pesquisas de investimento

Em dezembro de 2002, Chase pagou multas no total de US $ 80 milhões, sendo o valor dividido entre os estados e o governo federal. As multas foram parte de um acordo envolvendo acusações de que dez bancos, incluindo o Chase, enganaram os investidores com pesquisas tendenciosas. A liquidação total com os dez bancos foi de US $ 1,4 bilhão. O acordo exigia que os bancos separassem os bancos de investimento das pesquisas e proibissem qualquer alocação de ações do IPO.

Enron

Chase pagou mais de US $ 2 bilhões em multas e acordos legais por seu papel no financiamento da Enron Corporation com auxílio e cúmplice da fraude de títulos da Enron Corp. , que desabou em meio a um escândalo financeiro em 2001. Em 2003, Chase pagou US $ 160 milhões em multas e penalidades para resolver reivindicações da Securities and Exchange Commission e do gabinete do procurador do distrito de Manhattan. Em 2005, Chase pagou US $ 2,2 bilhões para encerrar uma ação movida por investidores da Enron.

WorldCom

O JPMorgan Chase, que ajudou a subscrever US $ 15,4 bilhões em títulos da WorldCom , concordou em março de 2005 em pagar US $ 2 bilhões; isso foi 46 por cento, ou $ 630 milhões, mais do que teria pago se tivesse aceitado uma oferta de investidor em maio de 2004 de $ 1,37 bilhão. JP Morgan foi o último grande credor a fechar um acordo. Seu pagamento é o segundo maior do caso, superado apenas pelo acordo de US $ 2,6 bilhões alcançado em 2004 pelo Citigroup . Em março de 2005, 16 dos 17 ex-subscritores da WorldCom chegaram a um acordo com os investidores.

Condado de Jefferson, Alabama

Em novembro de 2009, uma semana depois de Birmingham, o prefeito do Alabama Larry Langford foi condenado por crimes financeiros relacionados à troca de títulos do Condado de Jefferson, Alabama , o JPMorgan Chase & Co. concordou em um acordo de US $ 722 milhões com a Comissão de Valores Mobiliários dos EUA para encerrar uma investigação nas vendas de derivativos que supostamente contribuíram para a quase falência do condado. O JPMorgan foi escolhido pelos comissários do condado para refinanciar a dívida de esgoto do condado, e a SEC alegou que o JPMorgan fez pagamentos não divulgados a amigos próximos dos comissários em troca do negócio e compensou os custos cobrando taxas de juros mais altas sobre os swaps .

Incumprimento das regras monetárias do cliente no Reino Unido

Em junho de 2010, o JP Morgan Securities foi multado em um recorde de £ 33,32 milhões ($ 49,12 milhões) pela Autoridade de Serviços Financeiros do Reino Unido (FSA) por não proteger uma média de £ 5,5 bilhões de dinheiro de clientes de 2002 a 2009. A FSA exige que as empresas financeiras manter os fundos dos clientes em contas separadas para protegê-los no caso de tal empresa se tornar insolvente. A empresa não conseguiu separar adequadamente os fundos dos clientes dos fundos corporativos após a fusão do Chase e do JP Morgan, resultando em uma violação dos regulamentos da FSA, mas sem perdas para os clientes. Os fundos dos clientes estariam em risco se a empresa se tornasse insolvente durante esse período. O JP Morgan Securities relatou o incidente à FSA, corrigiu os erros e cooperou na investigação que se seguiu, resultando na redução da multa em 30% de um valor original de £ 47,6 milhões.

Sobrecarga de hipoteca de pessoal militar ativo

Em janeiro de 2011, o JPMorgan Chase admitiu que cobrou indevidamente a mais de vários milhares de famílias de militares por suas hipotecas, incluindo pessoal da ativa na Guerra do Afeganistão . O banco também admitiu que executou indevidamente a hipoteca de mais de uma dúzia de famílias de militares; ambas as ações violaram claramente a Lei de Ajuda Civil dos Membros do Serviço, que reduz automaticamente as taxas de hipoteca para 6 por cento e proíbe procedimentos de execução hipotecária de funcionários da ativa. As cobranças excessivas podem nunca ter vindo à tona, não fosse por uma ação legal tomada pelo capitão Jonathan Rowles. O capitão Rowles e sua esposa Julia acusaram Chase de violar a lei e perseguir o casal por falta de pagamento. Um oficial afirmou que a situação era "sombria" e Chase inicialmente afirmou que reembolsaria até $ 2.000.000 para aqueles que foram cobrados a mais, e que as famílias indevidamente executadas conseguiram ou terão suas casas de volta.

Chase reconheceu que cerca de 6.000 militares da ativa foram ilegalmente cobrados em excesso e mais de 18 casas de famílias de militares foram executadas por engano. Em abril, Chase concordou em pagar um total de US $ 27 milhões em compensação para encerrar a ação coletiva. Na assembleia de acionistas da empresa em 2011, Dimon se desculpou pelo erro e disse que o banco perdoaria os empréstimos de qualquer funcionário da ativa cuja propriedade tenha sido executada. Em junho de 2011, o chefe de empréstimos Dave Lowman foi forçado a sair por causa do escândalo.

Truth in Lending Act litígio

Em 2008 e 2009, 14 ações judiciais foram movidas contra JPMorgan Chase em vários tribunais distritais em nome de titulares de cartão de crédito Chase, alegando que o banco violou a Truth in Lending Act , violou seu contrato com os consumidores e cometeu uma violação do pacto implícito de bens fé e tratamento justo. Os consumidores alegaram que o Chase, com pouco ou nenhum aviso, aumentou os pagamentos mensais mínimos de 2% para 5% sobre os saldos dos empréstimos que foram transferidos para os cartões de crédito dos consumidores com base na promessa de uma taxa de juros fixa. Em maio de 2011, o Tribunal Distrital dos Estados Unidos para o Distrito Norte da Califórnia homologou a ação coletiva. Em 23 de julho de 2012, Chase concordou em pagar $ 100 milhões para liquidar a reclamação.

Alegada manipulação do mercado de energia

Em julho de 2013, a Federal Energy Regulatory Commission (FERC) aprovou um acordo de estipulação e consentimento segundo o qual JPMorgan Ventures Energy Corporation (JPMVEC), uma subsidiária da JPMorgan Chase & Co., concordou em pagar $ 410 milhões em multas e indenização aos contribuintes por alegações de manipulação de mercado decorrente das atividades de licitação da empresa nos mercados de eletricidade na Califórnia e no meio - oeste de setembro de 2010 a novembro de 2012. JPMVEC concordou em pagar uma multa civil de $ 285 milhões ao Tesouro dos EUA e desembolsar $ 125 milhões em lucros injustos. O JPMVEC admitiu os fatos previstos no acordo, mas não admitiu nem negou as violações.

O caso resultou de várias referências à FERC de monitores de mercado em 2011 e 2012 em relação às práticas de licitação da JPMVEC. Os investigadores da FERC determinaram que o JPMVEC se engajou em 12 estratégias de licitação manipulativas destinadas a obter lucros com usinas de energia que geralmente estavam fora do dinheiro do mercado. Em cada um deles, a empresa fez licitações destinadas a criar condições artificiais que forçassem a Califórnia e as Operadoras de Sistema Independentes (ISOs) da Califórnia e do Midcontinent a pagar à JPMVEC fora do mercado com taxas premium.

Os investigadores da FERC determinaram ainda que o JPMVEC sabia que o ISO da Califórnia e o ISO do Midcontinent não recebiam nenhum benefício de fazer pagamentos inflacionados à empresa, fraudando assim os ISOs ao obter pagamentos por benefícios que a empresa não entregou além do fornecimento de energia de rotina. Os investigadores da FERC também determinaram que as ofertas da JPMVEC deslocaram outra geração e alteraram os preços do dia seguinte e em tempo real dos preços que teriam resultado se a empresa não tivesse apresentado as ofertas.

De acordo com a Lei de Política de Energia de 2005 , o Congresso instruiu a FERC a detectar, prevenir e sancionar apropriadamente o jogo nos mercados de energia . Segundo a FERC, a Comissão aprovou o acordo como de interesse público.

Investigação criminal sobre obstrução da justiça

A investigação da FERC sobre as manipulações do mercado de energia levou a uma investigação subsequente sobre uma possível obstrução da justiça por funcionários do JPMorgan Chase. Vários jornais relataram em setembro de 2013 que o Federal Bureau of Investigation (FBI) e o Gabinete do Procurador dos EUA em Manhattan estavam investigando se os funcionários ocultaram informações ou fizeram declarações falsas durante a investigação da FERC. O ímpeto relatado para a investigação foi uma carta dos senadores de Massachusetts Elizabeth Warren e Edward Markey , na qual perguntaram à FERC por que nenhuma ação foi tomada contra as pessoas que impediram a investigação da FERC. No momento da investigação do FBI, o Subcomitê Permanente de Investigações do Senado também estava investigando se os funcionários do JPMorgan Chase impediam a investigação da FERC. A Reuters relatou que o JPMorgan Chase estava enfrentando mais de uma dúzia de investigações na época.

Violações de sanções

Em 25 de agosto de 2011, o JPMorgan Chase concordou em liquidar multas com relação às violações das sanções sob o regime do Office of Foreign Assets Control (OFAC). O Departamento do Tesouro dos EUA divulgou as seguintes informações sobre penalidades civis sob o título: "JPMorgan Chase Bank NA resolve violações aparentes de programas de sanções múltiplas":

JPMorgan Chase Bank, NA, Nova York, NY ("JPMC") concordou em remeter $ 88.300.000 para liquidar uma responsabilidade civil potencial por violações aparentes dos Regulamentos de Controle de Ativos Cubanos ("CACR"), 31 CFR parte 515; os Regulamentos de Sanções de Proliferadores de Armas de Destruição em Massa ("WMDPSR"), 31 CFR parte 544; Ordem Executiva 13382, "Bloqueio de propriedade de proliferadores de armas de destruição em massa e seus apoiadores"; os Regulamentos de Sanções Globais de Terrorismo ("GTSR"), 31 CFR parte 594; os Regulamentos de Transações Iranianas ("ITR"), 31 CFR parte 560; os Regulamentos de Sanções do Sudão ("SSR"), 31 CFR parte 538; o Antigo Regime da Libéria de Regulamentos de Sanções Charles Taylor ("FLRCTSR"), 31 CFR parte 593; e os Regulamentos de Relatórios, Procedimentos e Penalidades ("RPPR"), 31 CFR parte 501, que ocorreram entre 15 de dezembro de 2005 e 1 de março de 2011.

-  Centro de Recursos do Departamento do Tesouro dos EUA, Ações recentes do OFAC. Recuperado em 18 de junho de 2013.

Liquidação hipotecária nacional

Em 9 de fevereiro de 2012, foi anunciado que os cinco maiores servicers de hipotecas (Ally / GMAC, Bank of America, Citi, JPMorgan Chase e Wells Fargo) concordaram com um acordo histórico com o governo federal e 49 estados. O acordo, conhecido como National Mortgage Settlement (NMS), exigia que os servicers fornecessem cerca de US $ 26 bilhões em socorro a proprietários em dificuldades e em pagamentos diretos aos estados e ao governo federal. Esse valor de acordo torna o NMS o segundo maior acordo civil da história dos Estados Unidos, atrás apenas do Tobacco Master Settlement Agreement . Os cinco bancos também foram obrigados a cumprir 305 novos padrões de serviços de hipotecas. Oklahoma resistiu e concordou em fazer um acordo com os bancos separadamente.

Negociação especulativa

Em 2012, o JPMorgan Chase & Co foi acusado de deturpar e não divulgar que o CIO havia se envolvido em negociações extremamente arriscadas e especulativas que expuseram o JPMorgan a perdas significativas.

Vendas de títulos garantidos por hipotecas

Em agosto de 2013, o JPMorgan Chase anunciou que estava sendo investigado pelo Departamento de Justiça dos Estados Unidos sobre suas ofertas de títulos lastreados em hipotecas que levaram à crise financeira de 2007-08 . A empresa disse que o Departamento de Justiça concluiu preliminarmente que a empresa violou as leis de títulos federais nas ofertas de títulos hipotecários residenciais subprime e Alt-A durante o período de 2005 a 2007.

Programa de contratação de "Filhos e Filhas"

Em novembro de 2016, o JPMorgan Chase concordou em pagar $ 264 milhões em multas para liquidar acusações civis e criminais envolvendo um esquema de suborno sistemático de 2006 a 2013, no qual o banco garantiu negócios em Hong Kong ao concordar em contratar centenas de amigos e parentes do governo chinês funcionários públicos, resultando em mais de US $ 100 milhões em receitas para o banco.

Fraude Madoff

Bernie Madoff abriu uma conta comercial no Chemical Bank em 1986 e a manteve até 2008, muito depois de o Chemical adquirir o Chase.

Em 2010, Irving Picard , o administrador judicial do SIPC nomeado para liquidar a empresa de Madoff, alegou que o JPMorgan não conseguiu evitar que Madoff fraudasse seus clientes. De acordo com o processo, Chase "sabia ou deveria saber" que o negócio de gestão de fortunas de Madoff era uma fraude. No entanto, Chase não relatou suas preocupações aos reguladores ou à aplicação da lei até outubro de 2008, quando notificou a Agência de Crime Organizado Grave do Reino Unido . Picard argumentou que mesmo depois que os banqueiros de investimento do Morgan relataram suas preocupações sobre o desempenho de Madoff aos funcionários do Reino Unido, a divisão de banco de varejo de Chase não impôs nenhuma restrição às atividades bancárias de Madoff até sua prisão, dois meses depois. O processo do liquidante contra o JP Morgan foi indeferido pelo Tribunal por não ter apresentado nenhuma ação judicialmente reconhecível por danos.

No outono de 2013, o JPMorgan começou a conversar com promotores e reguladores sobre a conformidade com os regulamentos bancários de combate à lavagem de dinheiro e "conheça seu cliente" em relação a Madoff.

Em 7 de janeiro de 2014, o JPMorgan concordou em pagar um total de US $ 2,05 bilhões em multas e penalidades para resolver acusações civis e criminais relacionadas ao seu papel no escândalo Madoff. O governo entrou com um processo de duas acusações criminais acusando o JPMorgan de violações da Lei de Sigilo Bancário, mas as acusações serão rejeitadas dentro de dois anos, desde que o JPMorgan reformule seus procedimentos de combate à lavagem de dinheiro e coopere com o governo em sua investigação. O banco concordou em perder US $ 1,7 bilhão.

A ação, que foi movida em nome dos acionistas contra o presidente-executivo Jamie Dimon e outros funcionários de alto escalão do JPMorgan, usou declarações feitas por Bernie Madoff durante entrevistas conduzidas enquanto estava na prisão em Butner, Carolina do Norte, alegando que funcionários do JPMorgan sabiam da fraude. O processo declarou que "o JPMorgan esteve em uma posição única por 20 anos para ver os crimes de Madoff e acabar com eles ... Mas diante da perspectiva de encerrar a conta de Madoff e perder lucros lucrativos, o JPMorgan - em seu nível mais alto - decidiu virar um olho cego. "

O JPMorgan também concordou em pagar uma multa de US $ 350 milhões ao Gabinete do Controlador da Moeda e resolver o processo movido contra ele por Picard por US $ 543 milhões.

Investigação de corrupção na Ásia

Em 26 de março de 2014, a Comissão Independente contra a Corrupção de Hong Kong apreendeu registros e documentos de computador depois de fazer buscas no escritório de Fang Fang, o CEO da empresa que está deixando o banco de investimento na China.

Ciberataque de setembro de 2014

Um ataque cibernético , divulgado em setembro de 2014, comprometeu as contas do JPMorgan Chase de mais de 83 milhões de clientes. O ataque foi descoberto pela equipe de segurança do banco no final de julho de 2014, mas não foi totalmente interrompido até meados de agosto.

Ação de suposta discriminação

Em janeiro de 2017, os Estados Unidos processaram a empresa, acusando-a de discriminar "milhares" de mutuários negros e hispânicos entre 2006 e pelo menos 2009.

Tratamento impróprio de ADRs

Em 26 de dezembro de 2018, como parte de uma investigação da US Securities and Exchange Commission (SEC) sobre práticas abusivas relacionadas a American Depositary Receipts (ADRs), o JPMorgan concordou em pagar mais de $ 135 milhões para liquidar acusações de manuseio impróprio de "pré -liberou "ADRs sem admitir ou negar as conclusões da SEC. A soma consistia em $ 71 milhões em ganhos ilícitos mais $ 14,4 milhões em juros de pré-julgamento e uma multa adicional de $ 49,7 milhões.

Investimentos em projetos de carvão, petróleo e gás

O JPMorgan tem sido criticado por investir em novos projetos de combustíveis fósseis desde o acordo de mudança climática de Paris . De 2016 ao primeiro semestre de 2019, forneceu US $ 75 bilhões (£ 61 bilhões) para empresas em expansão em setores como fracking e exploração de petróleo e gás ártico . De acordo com a Rainforest Action Network, seu financiamento total para combustíveis fósseis foi de $ 64 bilhões em 2018, $ 69 bilhões em 2017 e $ 62 bilhões em 2016. Em 2021, é o maior credor para a indústria de combustíveis fósseis no mundo.

Estudo vazado sobre os impactos das mudanças climáticas

Um estudo interno, 'Negócios arriscados: o clima e a macroeconomia', feito pelos economistas do banco David Mackie e Jessica Murray, vazou no início de 2020. O relatório, datado de 14 de  janeiro de 2020, afirma que sob nossa atual trajetória insustentável de mudança climática "não podemos descartar resultados catastróficos onde a vida humana como a conhecemos está ameaçada". O JPMorgan posteriormente se distanciou do conteúdo do estudo.

Fazendo uso da boca para fora

Em 14 de maio de 2020, o Financial Times , citando um relatório que revelou como as empresas estão tratando os funcionários, suas cadeias de abastecimento e outras partes interessadas, após a pandemia COVID-19 , documentou que JP Morgan Asset Management juntamente com Fidelity Investments e Vanguard foram acusados ​​de pagar serviços da boca para cobrir violações de direitos humanos. A mídia do Reino Unido também referiu que algumas das maiores casas de fundos do mundo tomaram medidas para diminuir o impacto dos abusos, como a escravidão moderna , nas empresas em que investem. No entanto, o JP Morgan em resposta ao relatório disse que levou "violações de direitos humanos muito a sério" e "qualquer empresa com alegadas ou comprovadas violações de princípios, incluindo abusos de direitos humanos, é examinada e pode resultar em um engajamento aprimorado ou na remoção de um portfólio".

The European Super League

Em 19 de abril de 2021, o JP Morgan prometeu US $ 5  bilhões para a Superliga Europeia . um polêmico grupo separatista de clubes de futebol que buscava criar uma estrutura monopolística em que os membros fundadores teriam a entrada garantida na competição para sempre. Embora a ausência de promoção e rebaixamento seja um modelo esportivo comum nos Estados Unidos, isso é uma antítese do modelo de pirâmide europeu baseado em competição e levou à condenação generalizada de federações de futebol em nível internacional e governamental.

No entanto, o JPMorgan está envolvido no futebol europeu há quase 20 anos. Em 2003, eles aconselharam a propriedade da Glazer do Manchester United . Também aconselhou Rocco Commisso , o proprietário da Mediacom , a comprar a ACF Fiorentina e Dan Friedkin na aquisição da AS Roma . Além disso, ajudou o Inter de Milão e a AS Roma a vender títulos garantidos por futuras receitas da mídia, e o Real Madrid CF da Espanha a arrecadar fundos para reformar o Estádio Santiago Bernabeu .

Escritórios

Embora a antiga sede do Chase Manhattan Bank estivesse localizada no One Chase Manhattan Plaza (agora conhecido como 28 Liberty Street ) no centro de Manhattan , a atual sede mundial temporária do JPMorgan Chase & Co. está localizada na 383 Madison Avenue . Em 2018, o JPMorgan anunciou que demoliria o atual prédio da sede na 270 Park Avenue , que era a antiga sede da Union Carbide , para dar lugar a um prédio mais novo que será 500 pés (150 m) mais alto do que o edifício existente. A demolição foi concluída na primavera de 2021, e o novo prédio será concluído em 2025. A nova sede de 70 andares terá capacidade para 15.000 funcionários, enquanto o prédio atual acomoda 6.000 funcionários em um espaço com capacidade para 3.500. A nova sede faz parte do plano de rezoneamento de East Midtown . Quando a construção for concluída em 2025, a sede será transferida de volta para o novo prédio na 270 Park Avenue.

A maior parte das operações na América do Norte ocorre em quatro edifícios localizados adjacentes um ao outro na Park Avenue em Nova York: o antigo Union Carbide Building na 270 Park Avenue, o centro de vendas e operações comerciais (que foi demolido e está sendo substituído) e o edifício original do Chemical Bank na 277 Park Avenue , onde ocorre a maior parte da atividade de banco de investimento. Os grupos de gestão de ativos e fortunas estão localizados na 245 Park Avenue e 345 Park Avenue . Outros grupos estão localizados no antigo edifício Bear Stearns na 383 Madison Avenue .

Chase , nos Estados Unidos e Canadá , banco de varejo, comercial e de cartão de crédito está sediada em Chicago, na Chase Tower , Chicago , Illinois .

A sede do JPMorgan na Ásia-Pacífico está localizada em Hong Kong, na Chater House .

Aproximadamente 11.050 funcionários estão localizados em Columbus, no McCoy Center , os antigos escritórios do Bank One . O prédio é a maior instalação da JPMorgan Chase & Co. no mundo e o segundo maior prédio de escritórios com um único inquilino nos Estados Unidos, atrás apenas do Pentágono .

O banco transferiu algumas de suas operações para o JPMorgan Chase Tower em Houston , quando adquiriu o Texas Commerce Bank .

A sede principal do Global Corporate Bank fica em Londres , com sedes regionais em Hong Kong, Nova York e São Paulo .

A divisão de Card Services tem sua sede em Wilmington, Delaware , com escritórios de Card Services em Elgin, Illinois ; Springfield, Missouri ; San Antonio, Texas ; Mumbai, Índia ; e Cebu, Filipinas .

Outros grandes centros de operação estão localizados em Phoenix, Arizona ; Los Angeles, Califórnia , Newark, Delaware ; Orlando, Flórida ; Tampa, Flórida ; Indianápolis, Indiana ; Louisville, Kentucky ; Brooklyn, Nova York ; Rochester, Nova York ; Columbus, Ohio ; Dallas, Texas ; Fort Worth, Texas ; Plano, Texas ; e Milwaukee, Wisconsin .

Os centros de operação no Canadá estão localizados em Burlington, Ontário ; e Toronto, Ontário .

Os centros de operações no Reino Unido estão localizados em Bournemouth, Glasgow, Londres, Liverpool e Swindon . A localização em Londres também serve como sede europeia.

Escritórios adicionais e operações de tecnologia estão localizados em Manila, Filipinas ; Cebu, Filipinas ; Mumbai, Índia ; Bangalore, Índia ; Hyderabad, Índia ; Nova Deli, Índia ; Buenos Aires, Argentina ; São Paulo, Brasil ; Cidade do México, México e Jerusalém, Israel .

No final do outono de 2017, o JPMorgan Chase abriu um novo centro de operações globais em Varsóvia , Polônia .

Derivados de crédito

A equipe de derivativos do JPMorgan (incluindo Blythe Masters ) foi pioneira na invenção de derivativos de crédito , como o credit default swap . O primeiro CDS foi criado para permitir que a Exxon tomasse dinheiro emprestado do JPMorgan enquanto o JPMorgan transferia o risco para o Banco Europeu de Reconstrução e Desenvolvimento . Mais tarde, a equipe do JPMorgan criou o 'BISTRO', um pacote de swaps de inadimplência de crédito que foi o progenitor do CDO sintético . Em 2013, o JPMorgan tinha o maior swap de crédito e carteira de derivativos de crédito por valor nocional total de qualquer banco dos Estados Unidos.

Perda comercial multibilionária

Em abril de 2012, os insiders dos fundos de hedge tomaram conhecimento de que o mercado de credit default swaps estava possivelmente sendo afetado pelas atividades de Bruno Iksil , um corretor do JPMorgan Chase & Co., conhecido como "a baleia de Londres" em referência às enormes posições ele estava tomando. Sabe-se que grandes apostas opostas a suas posições foram feitas por traders, incluindo outra filial do JP Morgan, que comprou os derivativos oferecidos pelo JP Morgan em volume tão alto. Os primeiros relatórios foram negados e minimizados pela empresa na tentativa de minimizar a exposição. As principais perdas, de US $ 2 bilhões, foram relatadas pela empresa em maio de 2012, em relação a essas negociações e atualizadas para US $ 4,4 bilhões em 13 de julho de 2012. A divulgação, que resultou em manchetes na mídia, não divulgou a natureza exata do a negociação envolvida, que continua em andamento e em 28 de junho de 2012, continuava a produzir perdas que poderiam totalizar até US $ 9 bilhões nos piores cenários. O item negociado, possivelmente relacionado ao CDX IG 9, um índice baseado no risco de inadimplência das principais empresas americanas, foi descrito como um "derivativo de um derivativo". Na teleconferência de emergência da empresa, o presidente, CEO e presidente do JPMorgan Chase, Jamie Dimon, disse que a estratégia era "falha, complexa, mal revisada, mal executada e mal monitorada". O episódio está sendo investigado pelo Federal Reserve, a SEC e o FBI.

Multas cobradas em relação ao prejuízo comercial do JPMorgan Chase em 2012
Regulador Nação Multar
Escritório da Controladoria da Moeda nós $ 300m
Comissão de Segurança e Câmbio $ 200m
Reserva Federal $ 200m
Autoridade de conduta financeira Reino Unido £ 138m ($ 221m EUA)

Em 18 de setembro de 2013, o JPMorgan Chase concordou em pagar um total de US $ 920 milhões em multas e penalidades aos reguladores americanos e do Reino Unido por violações relacionadas ao prejuízo comercial e outros incidentes. A multa foi parte de um acordo multiagencial e multinacional com o Federal Reserve, o Gabinete do Controlador da Moeda e a Comissão de Valores Mobiliários dos Estados Unidos e a Autoridade de Conduta Financeira do Reino Unido. A empresa também admitiu infringir a lei de valores mobiliários americana. As multas totalizaram a terceira maior multa bancária cobrada pelos reguladores dos EUA e a segunda maior pelas autoridades do Reino Unido. Em 19 de setembro de 2013, dois comerciantes enfrentam processos criminais. Também é a primeira vez em vários anos que uma grande instituição financeira americana admite publicamente violar as leis de valores mobiliários.

Um relatório da SEC foi crítico quanto ao nível de supervisão da alta administração sobre os traders, e a FCA disse que o incidente demonstrou "falhas que permeiam todos os níveis da empresa: desde o nível do portfólio até a alta administração".

No dia da multa, a BBC noticiou da Bolsa de Valores de Nova York que as multas "quase não foram registradas" com os comerciantes de lá, a notícia era uma evolução esperada e a empresa se preparou para o golpe financeiro.

Coleção de arte

A coleção foi iniciada em 1959 por David Rockefeller e compreende mais de 30.000 objetos, dos quais mais de 6.000 são de base fotográfica, a partir de 2012 contendo mais de cem obras de artistas do Oriente Médio e Norte da África. O edifício One Chase Manhattan Plaza foi o local original no início da coleta pelo Chase Manhattan Bank, a coleção atual contendo esta e também as obras que o First National Bank of Chicago havia adquirido antes de ser assimilado pela organização JPMorgan Chase. LK Erf é o diretor de aquisições de obras desde 2004 para o banco, cuja equipe de programa de arte é completada por mais três membros em tempo integral e um registrador. O comitê consultivo na época da iniciação Rockefeller incluía AH Barr e D. Miller , e também JJ Sweeney, R. Hale, P. Rathbone e G. Bunshaft.

Patrocínios principais

Liderança

Jamie Dimon é o presidente e CEO do JPMorgan Chase. O acordo de aquisição do Bank One em 2004 foi planejado em parte para recrutar Dimon para o JPMorgan Chase. Ele se tornou presidente-executivo no final de 2005. Dimon foi reconhecido por sua liderança durante a crise financeira de 2008 . Sob sua liderança, o JPMorgan Chase resgatou dois bancos em dificuldades durante a crise. Embora Dimon tenha criticado publicamente as rígidas políticas de imigração do governo americano, em julho de 2018, sua empresa tinha US $ 1,6 milhão em ações da Sterling Construction (a empresa foi contratada para construir um enorme muro na fronteira EUA-México).

Conselho Administrativo

A partir de 1º de abril de 2021:

Liderança sênior

Lista de ex-presidentes

  1. William B. Harrison Jr. (2000–2006)

Lista de ex-CEOs

  1. William B. Harrison Jr. (2000–2005)

Ex-funcionários notáveis

O negócio

Política e serviço público

De outros

Prêmios

  • Melhor Intérprete de Banco dos Estados Unidos da América em 2016 pelo Prêmio Global Brands Magazine.

Veja também

Produtos de índice

Referências

links externos